Guide de planification financière et fiscale 2025-2026
Retraités >Rente viagère différée à un âge avancé (RVDAA)
Il ne s’agit pas tout à fait d’une nouveauté. En effet, bien que cette nouvelle stratégie soit disponible depuis le 1er janvier 2020, elle n’était pas offerte par les assureurs jusqu’à récemment.
À notre connaissance, seulement Desjardins Assurances offre ce programme pour le moment.
Objectif
L’objectif de cette nouvelle mesure est de permettre d’assurer, dans le langage utilisé par les actuaires, le risque de survie i.e le risque de vivre longtemps. Il est quand même ironique de qualifier la chance de vivre longtemps de « risque de survie ».
Fonctionnement
Cette nouvelle mesure permet d’effectuer un retrait non imposable d’un REER ou d’un FERR afin d’acquérir une rente viagère différée débutant au plus tard à l’âge de 85 ans.
Il est à noter que l’achat de la rente viagère différée peut aussi être effectué par le retrait d’un Régime de participation aux bénéfices (RPDB) ou d’un Régime de retraite à cotisations déterminées.
Limites
Le montant maximum pouvant être retiré du REER ou du FERR correspond au maximum de :
- 25% de la valeur du REER
- 180 000 $ en 2026
Le plafond de 180 000 $ est indexé par tranche de 10 000 $ selon l’indice de prix à la consommation. Depuis son introduction en 2020, le plafond a augmenté de la façon suivante :
L’augmentation d’une rente viagère différée pourrait être envisagée à l’occasion de la conversion du REER en FERR pour les personnes qui n’ont pas besoin de la totalité des montants des retraits minimum devant être retirés du FERR. Rappelons que la conversion du REER en FERR doit être effectuée au plus tard avant le 31 décembre de l’année où une personne atteint l’âge de 71 ans. Les premiers retraits obligatoires du FERR (5,40% de la valeur du FERR) débutent dans l’année qui suit le transfert du REER au FERR.
Le tableau qui suit illustre un ensemble de cette stratégie selon les hypothèses suivantes :
- Couple âgé de 70 ans chacun en 2025
- Achat à 70 ans d’une rente viagère différée de 100 000 $ soit 25% du FERR de 400 000 $
- Début des versements est différé de 10 ans en 2035 (payable au conjoint si décès de madame)
- Conversion du REER en FERR à l’âge de 71 ans
- Début des retraits minimum obligatoires à l’âge de 72 ans
- Rendement de 3,40% sur les placements dans le FERR
Rentes viagères différées (programme Desjardins Assurances)
La rente doit être acquise avant l’année où le rentier atteint l’âge de 71 ans (sauf pour le transfert provenant d’un FERR qui peut se faire plus tard).
Les versements de la rente doivent commencer au plus tard à la fin de l’année ou le rentier atteint l’âge de 85 ans.
Les tableaux suivants donnent des exemples de rente viagères qui pourraient être acquises avec un capital de 100 000 $.
Il est important de noter que celles-ci ont été calculées en fonction des conditions économiques existantes en janvier 2026 et que des montants de rente acquises dans le futur pourraient être différent selon les conditions du marché au moment de l’acquisition.
Une fois la rente acquise par ailleurs le montant prévu de rente ne variera pas en fonction des conditions du marché.
Payback Period
Combien d’années de versements faut-il à une rente différée pour récupérer le capital initial investi?
Si l’on suppose que le capital initial ainsi que les rentes versées seraient investis à un taux de rendement de 3,40% (revenus fixes), celui-ci serait récupéré environ entre les âges de 91 à 95 ans selon l’âge où on a acheté la rente.
Stratégies
Les rentes différées pourraient être envisagées principalement dans les situations suivantes.
- Préserver la Pension de Sécurité de la Vieillesse (PSV)
L’achat d’une rente viagère différée pourrait être avantageux si cela permet de réduire le revenu net du partenaire qui se situerait dans la zone de réduction de la PSV soit de 93 454 $ à environ 155 000 $.
En effet, à partir de ce seuil, la Pension de la Sécurité de la Vieillesse (PSV) est graduellement remboursée en fonction du revenu net individuel lors de la production des déclarations d’impôt et complètement remboursée lorsque le revenu net atteint environ 155 000 $. Le taux d’imposition des montants gagnés dans cette tranche de revenu (95 000 $ à 150 000 $) en tenant compte de l’effet sur la réduction de la PSV est de l’ordre de 50 à 55% considère l’effet de la pente de la PSV.
- Stabiliser les revenus en cas de décès d’un conjoint
À la suite du décès du premier conjoint, la rente différée pourrait aider à compenser la baisse de revenu du couple afin de sécuriser le conjoint suivant.
- Couvrir les frais supplémentaires liés à un âge avancé
- Adaptation de la maison suite à une perte d’autonomie
- Entretien ménager et paysager
- Suivis personnels et médicaux
- Préparer pour soutien à domicile
- Etc.
Il est à envisager que dans tous les cas de décès, le retraité et/ou la succession récupèrera au moins le capital investi pour l’achat de la rente différée soit sous forme de rente déjà reçue et/ou de remboursement.
En résumé
- En cas de décès, le rentier, son conjoint ou les bénéficiaires sont assurés de récupérer au minimum le montant initial investi, soit sous forme de rente ou de remboursements.
- Dans le cas d’une rente payable au conjoint survivant, celui-ci ne peut être comparé par un nouveau conjoint s’il décède.
Pénalités
Une pénalité de 1% par mois est applicable sur le montant du retrait du REER pour acquérir la rente différée qui excède le montant maximal permis soit le moins élevé de :
- 25% de la valeur du REER
- 180 000 $ (en 2025)
Formulaire T2157
Afin d’effectuer le transfert pour acquérir la rente, le formulaire T2157 doit être complété :
https://www.canada.ca/fr/agence-revenu/services/formulaires-publications/formulaires/t2157.html